Crypto lending, ofwel het uitlenen van cryptocurrency, is een manier waarop gebruikers hun digitale activa (zoals Bitcoin, Ethereum, stablecoins…) kunnen uitlenen aan anderen tegen een bepaalde rente. Na een afgesproken periode ontvangen de kredietverstrekkers hun hoofdsom en rente terug. De kredietnemers kunnen andere gebruikers of cryptobeurzen zijn.
Voorbeeld: Je leent 100 BUSD uit op Binance Lending met een rente van 10% per jaar gedurende 14 dagen. Na 14 dagen ontvang je 100 BUSD plus rente terug.
=> Rente = 100 x 10% x 14/365 = 0.38 BUSD (ongeveer).
=> Totaal ontvangen = 100 + 0.38 = 100.38 BUSD.
Crypto lending vindt plaats op gecentraliseerde beurzen (CEX) zoals Binance, Huobi, FTX… of op gedecentraliseerde platforms (DeFi) zoals Aave, Compound, MakerDAO…
Voordelen van crypto lending:
- Passief inkomen genereren met inactieve digitale activa.
- Hogere rente dan bij traditioneel sparen.
- Flexibiliteit in leentermijn en type activa.
Nadelen van crypto lending:
- Risico op koersschommelingen van de onderliggende activa. Als de waarde van de activa sterk daalt, kunnen kredietverstrekkers een deel of hun gehele inleg verliezen.
- Platformrisico: Het lending platform kan worden gehackt of technische problemen ondervinden.
- Liquiditeitsrisico: Moeilijkheden bij het opnemen van geld of activa wanneer nodig.
Vormen van crypto lending:
- Peer-to-peer lending (P2P Lending): Kredietverstrekkers en kredietnemers handelen rechtstreeks met elkaar via smart contracts, zonder tussenpersoon.
- Over-collateralized lending: Kredietnemers moeten activa met een hogere waarde dan de lening verpanden om de terugbetaling te garanderen.
- Under-collateralized lending: Kredietnemers hoeven slechts activa met een lagere waarde dan de lening te verpanden, gebaseerd op hun kredietwaardigheid. Deze vorm is nog relatief nieuw en minder gebruikelijk.
Belangrijke parameters bij crypto lending:
- Rente (Interest Rate): Hoe hoger de rente, hoe hoger het rendement, maar ook hoe hoger het risico.
- Leentermijn (Lending Time): Een langere leentermijn kan een hogere rente opleveren, maar de liquiditeit is lager.
- Te lenen activa (Lending Assets): Kies activa met stabiliteit en groeipotentieel.
- Totale vergrendelde waarde (Total Value Locked – TVL): Een hogere TVL geeft aan dat het platform betrouwbaar is en veel gebruikers aantrekt.
Hoe werkt crypto lending?
Op gecentraliseerde beurzen wordt crypto lending vaak gebruikt om kapitaal te verschaffen voor margin trading. Op DeFi-platforms werkt crypto lending op basis van smart contracts, die het uitleen- en terugbetalingsproces automatiseren. De rente wordt bepaald door vraag en aanbod op de markt.
Invloed van crypto lending op de koers van crypto:
Crypto lending kan de koers van crypto beïnvloeden door het verminderen van het circulerende aanbod (doordat activa worden vastgezet in contracten) en het verhogen van de vraag naar crypto om deel te nemen aan lending. De mate van invloed hangt echter af van verschillende factoren, zoals het totale aanbod van de crypto, het handelsvolume en het marktsentiment.
Crypto lending is een potentiële activiteit in de cryptomarkt, die gebruikers de mogelijkheid biedt om rendement te genereren. Het is echter belangrijk om de risico’s te begrijpen en een betrouwbaar platform te kiezen om aan deel te nemen.
