MUX Protocol is een gedecentraliseerd platform voor perpetual futures trading, met diepe liquiditeit, geoptimaliseerde transactiekosten, een hefboomwerking tot 100x, diverse marktmogelijkheden en unieke synthetische functies zoals slimme order routing.
MUX Protocol bestaat uit twee hoofdcomponenten:
- MUX Leveraged Trading Protocol: Een gedecentraliseerd protocol voor leveraged trading dat prijsneutrale transacties mogelijk maakt, met een hefboomwerking tot 100x.
- MUX Leveraged Trading Aggregator: De trading aggregator van MUX Protocol selecteert automatisch de meest geschikte liquiditeitsbron om de kosten voor handelaren te minimaliseren en te voldoen aan de vraag naar grote posities. Deze tool kan ook extra marge aan handelaren verstrekken om de hefboomwerking tot 100x te verhogen.
MUX Protocol werkt op basis van drie belangrijke mechanismen: Universal Liquidity, Multi-Asset Pool en Dark Oracle.
Universal Liquidity: Lost het probleem van gefragmenteerde liquiditeit over meerdere blockchains op door liquiditeit van verschillende chains te bundelen via een brokermodule. Dit mechanisme maakt efficiënt gebruik van kapitaal op alle netwerken zonder dat activa tussen chains hoeven te worden verplaatst.
Multi-Asset Pool: Deze pool is volledig gedekt door een portefeuille van blue-chip activa en stablecoins. De pool garandeert de uitbetaling van winst aan handelaren door limieten te stellen aan de openstaande rente voor long- en shortposities per markt, zodat de limieten de totale liquiditeit niet overschrijden.
Dark Oracle: Aggregeert meerdere prijsfeeds om prijsnauwkeurigheid en stabiliteit te garanderen, front-running te voorkomen en arbitragemogelijkheden te elimineren, waardoor prijsneutrale transacties mogelijk zijn.
MUX Protocol gebruikt vier soorten tokens: MCB, MUX, veMUX en MUXLP.
MCB is het belangrijkste token van het protocol, gebruikt om te locken en veMUX te ontvangen, waarmee gebruikers inkomsten uit het protocol en beloningen in de vorm van MUX-tokens kunnen ontvangen.
MUX is het reward token van het protocol, niet-overdraagbaar, te verkrijgen door veMUX te houden of MUXLP te staken.
veMUX is het governance token van het protocol, niet-overdraagbaar, te verkrijgen door MCB of MUX tokens te locken. Gebruikers die veMUX bezitten, ontvangen extra inkomsten uit het protocol en MUX-beloningen.
MUXLP is het LP-token van het protocol, gebruikt om te staken en inkomsten uit het protocol en MUX-beloningen te verdienen. De transactiekosten die op het protocol worden gegenereerd, worden verdeeld onder degenen die MUXLP staken.
MCB-token wordt momenteel verhandeld op verschillende beurzen zoals Uniswap, PancakeSwap, MEXC, BingX, CoinEx, Balancer,… met een dagelijks handelsvolume van ongeveer $193.000. De MCB-token kan worden bewaard in exchange wallets, MetaMask, Coin98 Wallet en Trust Wallet.
MUX Protocol heeft investeringen ontvangen van verschillende toonaangevende fondsen in de cryptomarkt, zoals Delphi Digital, Binance Labs, Multicoin Capital, IOSG Ventures… en meest recent $4,93 miljoen van Arbitrum Foundation in oktober 2023. Hoewel het actief is op 5 blockchains, is het handelsvolume van MUX Protocol voornamelijk geconcentreerd op Arbitrum.
