Il lending di criptovalute è un’operazione in cui gli utenti prestano le proprie monete o token ad altri utenti in cambio di un tasso d’interesse, che può essere fisso o variabile. Alcune criptovalute popolari per il lending includono Onecoin, Hextracoin, Bitconnect, Regalcoin, RGX…
Attualmente, è possibile effettuare il lending di criptovalute su:
- Exchange come Binance, Bitfinex, Poloniex, Gate.io…
- Piattaforme di lending dedicate, sia CeFi che DeFi.
- Lending nel CeFi: Si riferisce a piattaforme di prestito nella finanza centralizzata, dove è sempre presente un intermediario di terze parti che controlla le transazioni tra prestatore e mutuatario. Questo implica sempre la custodia (Custodial) delle criptovalute. Alcune piattaforme CeFi popolari includono: Nexo, Celsius, BlockFi, Salt…
- Lending nel DeFi: Si riferisce a piattaforme di prestito nella finanza decentralizzata. Elimina l’intermediario e non prevede la custodia (non-custodial) delle criptovalute. Alcune piattaforme DeFi popolari includono: Compound, InstaDApp, Dharma, Maker, Aave, Fulcrum, Constant, Bzx, Nuo…
Il lending (prestito) è un’operazione in cui gli utenti utilizzano i propri asset o denaro per prestarli ad altri a un determinato tasso d’interesse. Dopo un periodo di tempo concordato, riceveranno indietro il capitale iniziale più gli interessi. Il mutuatario può essere un altro utente o un exchange.
Esempio: Lending di 100 BUSD su Binance Lending con un tasso d’interesse del 10% annuo per 14 giorni. Dopo 14 giorni, l’importo totale ricevuto sarà: 100 BUSD + interessi.
=> Interessi = 100 x 10% x 14/365 = 0.5283 BUSD.
=> Totale ricevuto = 100 + 0.5283 = 100.5283 BUSD.
Tipi di Lending nel Mondo Crypto
Attualmente, il lending nel mondo crypto si divide in tre tipologie:
- P2P Lending: Prestito peer-to-peer.
- Over-Collateralized Lending: Prestito sovracollateralizzato.
- Under-Collateralized Lending: Prestito sottocollateralizzato.
Over-Collateralized Lending e Under-Collateralized Lending utilizzano il meccanismo del Lending Pool, in cui:
- Il prestatore (Lender) deposita le criptovalute supportate nel pool di liquidità (Lending Pool) e in cambio riceve interessi.
- Il mutuatario (Borrower) deposita altre criptovalute nel pool di liquidità (Lending Pool) come garanzia, quindi prende in prestito le criptovalute desiderate dal pool e paga gli interessi. Gli interessi vengono calcolati automaticamente secondo una formula predefinita e dipendono dalla domanda e dall’offerta di ciascun asset nel Lending Pool.
Parametri Importanti nel Lending
Nel lending di criptovalute, sia DeFi che CeFi, è fondamentale considerare i seguenti parametri:
- Lending Interest Rate – Tasso d’interesse: È la percentuale di interesse guadagnata prestando una qualsiasi criptovaluta. Ovviamente, in qualità di prestatore, si desidera che questo valore sia il più alto possibile.
- Lending Time – Durata del prestito: È il periodo di tempo in cui le criptovalute sono bloccate e prestate ad altri, calcolato dall’inizio alla fine del prestito, quando si riceve il capitale e gli interessi.
- Lending Assets – Asset disponibili per il prestito: Più criptovalute sono disponibili per il lending su una piattaforma, maggiori saranno le opzioni per gli utenti.
- Lending Total Value Locked – Valore totale bloccato: Rappresenta la quantità totale di asset bloccati (lock) all’interno della piattaforma. Questo valore indica il livello di interesse e partecipazione degli utenti alla piattaforma. Maggiore è il valore bloccato, maggiore sarà l’impatto sul prezzo della criptovaluta.
