Le prêt de cryptomonnaies (coin lending) permet aux utilisateurs de prêter leurs actifs numériques (Bitcoin, Ethereum, stablecoins…) à d’autres et de recevoir des intérêts en retour. Après une période déterminée, le prêteur récupère son capital initial ainsi que les intérêts. L’emprunteur peut être un autre utilisateur ou une plateforme d’échange.
Exemple : Vous prêtez 100 BUSD sur Binance Lending à un taux d’intérêt annuel de 10 % pendant 14 jours. Après 14 jours, vous recevrez 100 BUSD plus les intérêts.
=> Intérêts = 100 x 10 % x 14/365 = 0,38 BUSD (environ).
=> Total reçu = 100 + 0,38 = 100,38 BUSD.
Le prêt de cryptomonnaies s’effectue sur des plateformes d’échange centralisées (CEX) comme Binance, Huobi, FTX… ou sur des plateformes décentralisées (DeFi) comme Aave, Compound, MakerDAO…
Avantages du prêt de cryptomonnaies :
- Générer un revenu passif à partir d’actifs numériques inutilisés.
- Taux d’intérêt généralement supérieurs à ceux de l’épargne traditionnelle.
- Flexibilité quant à la durée du prêt et au type d’actif.
Inconvénients du prêt de cryptomonnaies :
- Risque de fluctuation du prix de l’actif prêté. Si le prix baisse fortement, le prêteur peut perdre une partie ou la totalité de son capital.
- Risque lié à la plateforme : La plateforme de prêt peut être piratée ou subir des problèmes techniques.
- Risque de liquidité : Difficulté à retirer de l’argent ou des actifs en cas de besoin.
Types de prêts de cryptomonnaies :
- Prêt de pair à pair (P2P Lending) : Le prêteur et l’emprunteur interagissent directement via un contrat intelligent, sans intermédiaire.
- Prêt surcollatéralisé (Over-Collateralized Lending) : L’emprunteur doit fournir une garantie d’une valeur supérieure au montant emprunté pour assurer le remboursement.
- Prêt sous-collatéralisé (Under-Collateralized Lending) : L’emprunteur ne doit garantir qu’une valeur inférieure au montant emprunté, en fonction de sa cote de crédit. Cette forme est encore nouvelle et peu répandue.
Paramètres importants à considérer lors d’un prêt de cryptomonnaies :
- Taux d’intérêt (Interest Rate) : Plus le taux est élevé, plus le profit est important, mais le risque est également plus élevé.
- Durée du prêt (Lending Time) : Plus la durée est longue, plus le taux d’intérêt peut être élevé, mais la liquidité sera plus faible.
- Actifs prêtés (Lending Assets) : Il est conseillé de choisir des actifs stables et à fort potentiel de croissance.
- Valeur totale bloquée (Total Value Locked – TVL) : Une TVL élevée indique que la plateforme est fiable et attire de nombreux utilisateurs.
Fonctionnement du prêt de cryptomonnaies :
Sur les plateformes centralisées, le prêt de cryptomonnaies est souvent utilisé pour financer les opérations de trading sur marge. Sur les plateformes DeFi, il fonctionne grâce à des contrats intelligents qui automatisent le processus de prêt et de remboursement des intérêts. Les taux d’intérêt sont déterminés par l’offre et la demande du marché.
Impact du prêt de cryptomonnaies sur le prix des cryptomonnaies :
Le prêt de cryptomonnaies peut influencer le prix des actifs en réduisant l’offre en circulation (car les actifs sont bloqués dans les contrats) et en augmentant la demande d’achat pour participer aux prêts. Cependant, l’impact dépend de nombreux facteurs, tels que l’offre totale de la cryptomonnaie, le volume des transactions et le sentiment du marché.
Le prêt de cryptomonnaies est une activité prometteuse sur le marché des cryptomonnaies, offrant des opportunités de gains aux utilisateurs. Cependant, il est essentiel de bien comprendre les risques et de choisir une plateforme fiable pour participer.
